Courtesy of YahooFinance

Apakah Waktu Tepat Membeli Alrov Properties Setelah Kenaikan Saham Besar?

Memberikan analisis mendalam kepada investor tentang kondisi dan valuasi saham Alrov Properties and Lodgings agar mereka dapat memutuskan apakah waktu sekarang tepat untuk membeli, menahan, atau melepas saham tersebut.

15 Sep 2025, 18.19 WIB

131 dibaca

Ikhtisar 15 Detik

Saham Alrov Properties telah menunjukkan pertumbuhan yang signifikan, tetapi saat ini dianggap overvalued.
Rasio price-to-earnings Alrov menunjukkan bahwa pasar mungkin meragukan potensi pertumbuhan perusahaan.
Model Discounted Cash Flow mengindikasikan bahwa ada risiko besar terkait valuasi saat ini.

Tel Aviv, Israel - Alrov Properties and Lodgings telah menunjukkan performa saham yang mengesankan selama beberapa tahun terakhir, terutama dengan kenaikan harga saham sebesar 92,6% dalam setahun dan 169,4% dalam lima tahun terakhir. Meskipun mengalami sedikit penurunan minggu lalu, saham ini masih mencatatkan peningkatan bulanan sebesar 9,6%, menunjukkan optimisme investor terhadap prospek perusahaan di sektor properti dan perhotelan.

Untuk memahami apakah harga saham saat ini sudah mencerminkan nilai sebenarnya, terutama setelah kenaikan yang besar, metode valuasi seperti Discounted Cash Flow (DCF) digunakan. Metode ini mencoba memperkirakan nilai wajar saham berdasarkan proyeksi arus kas perusahaan di masa depan. Namun, hasil DCF menunjukkan nilai intrinsik saham Alrov sebesar ₪13,26 per lembar saham, sangat jauh di bawah harga pasar yang mencapai ₪258,0, yang berarti saham ini tampak sangat overvalued jika berdasarkan model ini.

Selain itu, rasio harga terhadap laba (PER) menunjukkan kondisi yang berbeda. Dengan PER sebesar 4,77x, Alrov tampak lebih murah jika dibandingkan rata-rata industri yang mencapai 13,65x. Hal ini dapat mengindikasikan bahwa pasar memandang perusahaan ini berisiko lebih tinggi atau prospek pertumbuhannya lebih rendah sehingga menurunkan nilai PER yang wajar.

Namun, perbandingan PER aktual dengan Fair Ratio yang disesuaikan dengan kondisi spesifik perusahaan dan industrinya menunjukkan bahwa harga saham saat ini sebenarnya sudah termasuk wajar. Ini artinya, walau harga saham terlihat murah dibandingkan dengan perusahaan lain, hal tersebut mungkin sudah memperhitungkan sejumlah risiko dan ekspektasi pertumbuhan yang berbeda.

Platform Simply Wall St menawarkan fitur Narratives yang memungkinkan investor untuk membuat proyeksi sendiri seputar pendapatan dan laba, lalu melihat bagaimana asumsi tersebut memengaruhi nilai wajar saham mereka. Fitur ini membantu investor lebih fleksibel dalam mempertimbangkan apakah akan membeli, menahan, atau menjual saham Alrov berdasarkan pandangan individual dan kondisi pasar terbaru.

Referensi:
[1] https://finance.yahoo.com/news/does-alrov-properties-still-room-111931868.html

Analisis Kami

"Meskipun kenaikan harga saham Alrov sangat menggiurkan, model DCF yang konservatif menunjukkan bahwa saham ini saat ini mahal dan memiliki risiko koreksi harga yang substansial. Namun, rasio PER yang rendah dan keselarasan dengan Fair Ratio menyiratkan pasar juga menilai adanya risiko yang belum terefleksi secara penuh, sehingga keputusan harus diambil dengan hati-hati dan mempertimbangkan faktor eksternal sektor properti dan perhotelan."

Analisis Ahli

Aswath Damodaran

"DCF adalah alat penting untuk menilai nilai intrinsik, dan bila hasilnya jauh di bawah harga pasar, investor harus berhati-hati meskipun ada momentum pasar yang kuat."

Warren Buffett

"Harga adalah apa yang kamu bayar, nilai adalah apa yang kamu dapatkan. Kenaikan harga tanpa dukungan fundamental yang kuat bisa menjadi jebakan bagi investor jangka panjang."

Prediksi Kami

Jika tren pasar properti dan perhotelan tetap positif, serta risiko perusahaan terkendali, harga saham Alrov kemungkinan akan stabil atau naik secara moderat, namun analisis DCF menunjukkan potensi koreksi jangka panjang jika ekspektasi pertumbuhan tidak terpenuhi.

Pertanyaan Terkait

Apa yang terjadi dengan saham Alrov Properties dalam satu tahun terakhir?

Saham Alrov Properties telah mengalami kenaikan 92,6% dalam satu tahun terakhir.

Bagaimana kinerja Alrov Properties dibandingkan dengan sektor dan rata-rata pesaingnya?

Kinerja Alrov Properties menunjukkan rasio price-to-earnings yang lebih rendah dibandingkan dengan rata-rata industri dan pesaingnya, yang bisa menunjukkan potensi peluang yang terabaikan.

Apa hasil dari model Discounted Cash Flow untuk Alrov Properties?

Menurut model Discounted Cash Flow, nilai intrinsik per saham Alrov Properties diperkirakan sebesar ₪13,26, menunjukkan bahwa saham ini sangat overvalued.

Apa penilaian umum terhadap rasio price-to-earnings Alrov Properties?

Rasio price-to-earnings Alrov Properties saat ini adalah 4,77x, yang jauh lebih rendah dibandingkan dengan rata-rata industri 13,65x.

Apa yang dimaksud dengan 'Narratives' dalam konteks investasi?

'Narratives' adalah cara untuk menghubungkan prospek bisnis masa depan perusahaan dengan model keuangan untuk membantu investor menentukan nilai wajar saham.